人越老财务应越简单

　　退休后的生活应该简单些，财务也应该更简单。
　　不管什么年纪，制定一个清晰的财务规划都是好主意。但越来越多的研究表明，随着我们迈入古稀之年、选股能力开始下降，化繁为简将更显紧迫。
　　巴菲特（WarrenBuffett）年近80，精力仍然旺盛，但我们很多人在晚年时候难有健康的身体或清楚的头脑。上了80岁的人，大约一半都存在一定程度的痴呆或认知功能减退，而最近的研究显示，人的财务决策能力在70岁过后开始下降，75岁过后下降更快，很像老去的运动员失去了速度和灵活性。
　　美联储（FederalReserve）的科尔尼奥蒂斯（GeorgeM。Korniotis）和得克萨斯大学（UniversityofTexas）商学院的库马尔（AlokKumar）对上世纪90年代投资者的数千笔交易做了研究。他们发现，投资者年龄越大，交易频度就越低，投资组合风险度也越小，而从70岁过后不久开始，他们的选股技巧也在流失。即便如此，他们的平均年回报也比预期低3到5。
　　这个问题比较麻烦，因为投资者到七八十岁的时候，重返工作岗位的能力下降，做出错误决策后所需的复元时间也没有年轻投资者那么多。这也是很多大量投资于股市的退休人士在去年所领教的。
　　一篇刚刚发表、名为《TheAgeofReason》（理智年代）的论文也有类似的发现。四位经济学家对多种贷款交易的银行数据进行了研究，发现20几岁和70几岁的人在财务上犯错的可能性比中年人大得多，这些错误包括接受超出正常水平的房贷利率，因未及时为信用卡还款欠下滞纳金，或者是信用透支额度超过限制。
　　经济学家认为，年轻人犯错是因为经验不足，年长者犯错则是因为决策能力下降。他们指出，后者尤为麻烦，因为年长者的资产要多得多，因而风险敞口也要大得多。
　　考虑到我们不知道老去时会面临什么样的挑战，要防止出现错误决策或上当受骗，最好是在离75岁还有很久的时候，就拿出一个易于操作的财务计划。看看能不能做到以下几步：
　　简化投资。你不必放弃做一个积极型投资者，但要考虑放弃选个股，换一些更简单的选择，如指数型基金。不要做可能难于脱手的另类投资或私人合伙投资。很多投资公司都会计算出法定退休金（IRA）并自动发给你，还提供自动恢复投资平衡的付费服务，这些公司有VanguardGroup，富达投资（FidelityInvestments）和嘉信理财（CharlesSchwab）等。
　　清理账户。我们很多人都有十几个银行户头和经纪账户，或有多家银行的存单。整合账户过后，资金的追踪会简单得多。另外据加州帕洛阿尔托的老年法律师吉尔菲斯（MichaelGilfix）说，人们往往会低估自己的资产或忘记自己的账户，所以你可能会发现自己比原来想的要富有。
　　理清手续。社保金可能已经直接存了起来，你也可能已经指派某人在你动不得的时候做重大决策。但还是要在那些购物袋里翻翻，看有没有什么重要的账目或股票凭证，这些东西应该放在经纪公司。
　　还清债务。美联储2007年对消费者财务的研究发现，近一半以65到74岁人士作主的家庭都还欠着房贷，37拥有信用卡欠款。把这些账还完，会腾出宝贵的现金，并减轻忘记还款的担心。
　　你可以永远无法把衣柜清理干净，但如果把财务搞清楚，你的生活将变得更简单，如果配偶或继承人不得不接管，他们也会从中受益良多。